2017高級會計師考試模擬試題：套期保值的會計處理

　　套期保值，是指企業為規避外匯風險、利率風險、商品價格風險、股票價格風險、信用風險等，指定一項或一項以上套期工具，下面小編給大家整理了2017高級會計師考試模擬試題：套期保值的會計處理，希望對大家有所幫助!

　　華源公司是境內國有控股大型化工類上市公司，其產品所需A材料主要依賴進口。近期以來，由于國際市場上A材料價格波動較大，且總體上漲趨勢明顯，該公司決定嘗試利用境外衍生品市場開展套期保值業務。

　　資料一：

　　套期保值屬該公司新業務，且需向有關主管部門申請境外交易相關資格。2014年10月30日華源公司管理層組織相關方面人員進行專題研究。主要發言如下：

　　發言一：公司作為大型上市公司，如任憑A材料價格波動，加之匯率波動較大的影響，可能不利于實現公司成本戰略。因此，應當在遵守國家法律法規的前提下，充分利用境外衍生品市場對A材料進口進行套期保值。

　　發言二：近年來，某些國內大型企業由于各種原因發生境外衍生品交易巨額虧損事件，造成重大負面影響。鑒于此，公司應當慎重利用境外衍生品市場對A材料進口進行套期保值，不應展開境外衍生品投資業務。

　　發言三：公司應當利用境外衍生品市場開展A材料套期保值。針對A材料國際市場價格總體上漲的情況，可以采用賣出套期保值方式進行套期保值。

　　發言四：公司應當在開展境外衍生品交易前抓緊各項制度建設，對于公司衍生品交易前臺操作人員應予特別限制，所有重大交易均需實行事前報批、事中控制、事后報告制度。

　　發言五：公司應當加強套期保值業務的會計處理，將對A材料預期進口進行套期保值確認為公允價值套期，并在符合規定條件的基礎上采用套期會計方法進行處理。

　　資料二：根據公司決議，華源公司開展了如下套期保值業務：

　　華源公司于2014年11月1日與境外DEF公司簽訂合同，約定于2015年1月30日以每噸6萬美元的價格購入100噸A材料。華源公司為規避購入A材料成本的外匯風險，于當日與中國銀行簽訂一項3個月到期的遠期外匯合同，約定匯率為1美元=6.4元人民幣，合同金額600萬美元。2015年1月30日，華源公司以凈額方式結算該遠期外匯合同，并購入A材料。

　　假定：(1)2014年12月31日，1個月美元對人民幣遠期匯率為1美元=6.2元人民幣，人民幣的`市場利率為6%;(2)2015年1月30日，美元對人民幣即期匯率為1美元=6.0元人民幣;(3)該套期符合套期保值準則所規定的運用套期會計的條件;(4)不考慮增值稅等相關稅費以及其他因素。

　　華源公司在討論對該套期保值業務具體如何運用套期會計處理時，有如下三種觀點：

　　①將該套期保值業務既可劃分為公允價值套期，又可劃分為現金流量套期。

　　②將該套期保值業務劃分為現金流量套期，需要將被套期項目的公允價值變動計入資本公積。

　　③將該套期保值業務劃分為境外經營凈投資套期，遠期外匯合同公允價值變動計入當期損益。

　　要求：

　　1.根據資料一，逐項判斷華源公司管理層發言一至發言五中的觀點是否存在不當之處;存在不當之處的，請分別指出不當之處，并逐項說明理由。

　　2.根據資料二，分別判斷華源公司對該套期保值業務會計處理的三種觀點是否正確;對不正確的，分別說明理由。

　　3.根據資料二，分別計算該套期保值業務中遠期外匯合同在2014年11月1日、2014年12月31日、2015年1月30日的公允價值。

　　【正確答案】

　　1.①發言一不存在不當之處。(0.5分)

　　②發言二存在不當之處。